После завершения кампании на Западе дивизия «Дойчланд» была оставлена в Нидерландах, где несла гарнизонную службу. Тем временем ее ждали некоторые сокращения: Гиммлер получил согласие Гитлера на развертывание новых частей войск СС, и первой стала новая дивизия, получившая название «Германия». Основные кадры для новой дивизии предполагалось взять именно у Хауссера — его дивизия потеряла полк СС «Германия», а также ряд офицеров, унтер-офицеров и солдат из других подразделений. Взамен Хауссер получил пополнение из состава соединений СС «Мертвая голова», в состав дивизии был включен 11-й штандарт соединений СС «Мертвая голова» оберштурмбаннфюрера СС Дибича.[8] В сентябре 1940 года дивизия была подчинена штабу командующего немецкими войсками в Голландии (XXXVII высшее командование особого назначения). В декабре ее перебросили в Везуль, что в Южной Франции, и включили в XLI армейский корпус генерала танковых войск Георга Ганса Рейнгардта, входивший в состав 1-й армии. Тем временем Гиммлер и сам наконец обратил внимание на путаницу в войсках СС, где теперь существовало уже две дивизии, названия которых полностью дублировали названия полков, — «Дойчланд» и «Германия». 25 февраля 1941 года дивизия СС «Дойчланд» была приказом командования переименована в мотопехотную дивизию СС «Рейх» [SS-Infanterie Division (mot.) «Reich»].[9] В тот же день 11-й штандарт соединений СС «Мертвая голова» был переименован в 11-й пехотный полк СС.
Часть подразделений дивизии была в июле 1940 года направлена в учебные лагеря в Дании, где солдаты стали отрабатывать методы проведения морских десантных операций — Германия готовилась к высадке на Британские острова (операция «Морской лев»). Однако этому плану не суждено было осуществиться (12 октября подготовка к операции была отменена), а через некоторое время резко обострилась ситуация на Балканах: во-первых, Муссолини ввязался в авантюру в Греции, а во-вторых, в Югославии в результате военного переворота от власти было отстранено готовое к соглашению с Германией правительство, и его место заняли националисты во главе с генералом Душаном Симовичем. Генштаб форсировал осуществление операции «Марита» — новый удар вермахта предназначался Югославии.
28 марта 1941 года XLI корпус Рейнгардта (и вместе с ним дивизия «Рейх») был переброшен в Тимишоар, на юго-западе Румынии. К этому времени относится и конфликт с частями вермахта, когда солдаты 11-го пехотного полка СС едва не устроили перестрелку с пехотой; характерный факт: подобных конфликтов между вермахтом и выходцами из хауссеровских частей усиления СС не было, все осложняли воспитанники Теодора Эйке.
XLI корпус вошел в состав 1-й танковой группы генерал-полковника Эвальда фон Клейста. 6 апреля 1941 года дивизия «Рейх» начала наступление на Белград. В этой краткосрочной кампании основная слава в войсках СС досталась воевавшему против греков «Лейбштандарту», но и «Рейх» показал себя с лучшей стороны. Маршрут наступающей дивизии пролегал по болотистой местности, что создавало значительные трудности моторизованным частям Хауссера. Ведя бои у Вршаца и Панчева, дивизия медленно продвигалась вперед. И здесь отличился гауптштурмфюрер СС Фритц Клингенберг — командир 2-й роты 2-го мотоциклетного батальона СС. Клингенберг, использовав железнодорожные насыпи и укрепленные берега рек, оторвался от дивизии и совершил стремительный бросок к столице Югославии. Выйдя на берега Саввы и Дуная, 12 апреля гауптштурмфюрер взял 10 бойцов и прибыл в немецкое посольство, где освободил его интернированных сотрудников. Прибыв в здание миссии, Клингенберг по телефону позвонил бургомистру Белграда, заявил, что является авангардом крупной группировки вермахта, и потребовал немедленной капитуляции. В случае отказа Клингенберг пригрозил авианалетом и разрушением города. Испуганный бургомистр сдал город: столица Югославии сложила оружие перед ротой эсэсовцев! (Правда, сербы не успели осознать этого вопиющего факта, так как очень скоро к городу действительно подошли части 2-й танковой дивизии вермахта.) За эту довольно авантюрную операцию Клингенберг был 14 мая 1941 года награжден Рыцарским крестом Железного креста — больше за эту кампанию никто из подчиненных Хауссера эту награду не получил, что впрочем, не удивительно — уже 17 апреля в 3 часа 25 минут генерал Данило Калафатович подписал договор о перемирии, который предусматривал безоговорочную капитуляцию югославских вооруженных сил и должен был вступить в силу 18 апреля. У дивизии «Рейх» просто не было времени, чтобы проявить себя.
После окончания кампании дивизия была выведена в Австрию, где начато ее скорейшее перевооружение — вермахт готовился к новой широкомасштабной кампании на Востоке. Затем «Рейх», все еще находившийся в процессе реорганизации, был переброшен в Польшу. Этот процесс завершился только 15 июня, и теперь дивизия была полностью готова к военным действиям. В 1941-1942 годах дивизия СС «Рейх» имела следующий состав: