Почему мы хотим, чтобы вы были богаты

Одно из отличий между взаимными и хеджевыми фондами состоит именно в эффекте рычага. Хеджевые фонды зачастую используют заемные средства. Почему так происходит? Если вы используете взятые в долг деньги, то повышаете отдачу от своих вложений (если вы умный инвестор). Другими словами, чем больше доля ваших собственных средств в инвестициях, тем меньше их доходность.

Для взаимных инвестиционных фондов существует свое место и время. Время от времени я тоже вкладываю в них деньги. Но лично мне эти фонды напоминают рестораны быстрого питания. Если заглядывать в них изредка, то ничего плохого в этом нет, но главное, чтобы это не вошло в привычку.

Диверсифицируйте, диверсифицируйте и еще раз диверсифицируйте

Уоррен Баффет, которого считают самым богатым инвестором в мире, так говорит о диверсификации: «Диверсификация – это защита от невежества. В ней очень мало смысла, если вы знаете, что делаете».

Итак, возникает вопрос: от чьего невежества вы в данном случае пытаетесь защититься? Своего или вашего финансового консультанта?

У слова «диверсификация» опять же есть много значений. Обычно под этим понимают то, что нельзя класть все яйца в одну корзину. Но именно это и делает Уоррен Баффет. Как-то раз мне довелось услышать от него: «Держите все яйца в одной корзине, но более тщательно за ней присматривайте».

Лично я диверсификацией не занимаюсь, во всяком случае, так, как советуют финансовые консультанты. Я не покупаю различные виды акций и другие ценные бумаги, а предпочитаю сосредоточиться на чем-то одном. Успех мне приносит именно целенаправленность, а не диверсификация.

Одним из лучших приемов, помогающих сосредоточиться, мне видится использованием следующего акронима:

Ф = форсируй

О = один

К = курс и

У = успех

С = состоится

Вот как это у меня происходит. На протяжении многих лет я вкладывал деньги в недвижимость – до тех пор, пока не добился успеха. Я и сегодня продолжаю инвестировать в недвижимость. Когда мне захотелось получше разобраться в облигациях, я вложил в них деньги и стал ожидать, пока они принесут мне прибыль. Добившись этого, я понял, что облигации мне не нравятся, и с тех пор больше не занимаюсь ими. Я удачно купил акции двух компаний в ходе их первичного публичного размещения и заработал на них миллионы. Но затем решил, что больше заниматься этим не буду. Сегодня я, главным образом, предпочитаю все же недвижимость.

Для меня диверсификация – это занятие оборонительной позиции, поэтому я не вижу в ней эффекта рычага.

Большинство людей считают диверсификацию хорошей стратегией лишь потому, что она защищает инвесторов от них самих и от некомпетентных и недобросовестных советчиков.

Традиционные финансовые консультации, рекомендующие усердно трудиться, ликвидировать задолженности, инвестировать на длительный срок и диверсифицировать, хороши для среднего инвестора, то есть пассивного вкладчика, который каждый месяц передает свои деньги кому-то в управление. Этот совет хорош также для богатого человека, которому лень учиться, чтобы стать хорошим инвестором. В эту группу попадают многие кинозвезды, ведущие спортсмены и богатые наследники. Вся задача для них заключается в том, чтобы найти себе хорошего финансового консультанта.

Однако вы должны знать, что в данном случае наблюдается очень слабый эффект рычага, а именно он служит ключом к большому богатству.

Рычаг как ключ к успеху

Еще когда люди жили в пещерах, они искали средства, чтобы сделать больше, прилагая меньшие усилия. И самыми ранними такими средствами были огонь и копье, придававшие людям силы для выживания в суровой окружающей среде. Много позже копья уменьшились в размерах и превратились в лук и стрелы, которые еще лучше позволяли добиться большего с меньшими затратами.

Шло время. Люди продолжали изобретать новые средства, расширяющие их возможности. Так была приручена лошадь. Она использовалась не только для транспортировки и обработки почвы, но и стала мощным средством ведения войны.

Когда был изобретен порох, то правители, имевшие на вооружении орудия, начали одерживать верх над теми, у кого их не было. Народы, находившиеся на более низкой стадии развития, например американские индейцы, гавайцы, маори в Новой Зеландии, аборигены Австралии и многие другие, были покорены благодаря пороху.

Давайте вернемся к различию между вкладчиком и инвестором. Основное отличие между ними можно выразить очень просто – степень использования эффекта рычага. Свойство рычага заключается в том, что он позволяет делать больше, затрачивая меньше усилий.

Роберт Кийосаки